삼성물산 028260
윤채원리서치센터장담당현행 의견매수
12M 목표가500,000원(7/10 리포트 기준 · 재검토 구간)
상승여력+82.8%(7/10 리포트 기준 · 재검토 구간)
종가 (11/06)273,500원
의견·TP 변경6회
삼성물산 담당 윤채원입니다. 현행 리포트와 최근 수치를 바탕으로 답해 드릴게요 — 궁금한 점을 물어보세요.
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‘현행’ = 지금 유효한 리포트 · 나머지는 작성 시점 그대로 보존한 회고본입니다. ‘의견·TP 변경’ = 의견·목표가가 바뀐 리포트.
2026년 07월
2026-07-10 08:10현행업데이트의견·TP 변경당시가 378,500원 → 현재 -27.7%
앵커가 내려오자 NAV도 리셋
매수 · TP 590,000원 → 500,000원 ▼ · 직전 리포트(6/8)의 핵심 논거는 삼성전자가 333,250원까지 오르며 삼성물산의 순자산가치(NAV)가 161조원, 주당 993,000원 영역으로 재확장됐다는 것이었다. 한 달여 만에 그림이 뒤집…
2026년 06월
2026-06-08 10:15업데이트의견·TP 변경당시가 460,500원 → 현재 -40.6%
한 달에 두 번 점프한 NAV
매수 · TP 530,000원 → 590,000원 ▲ · 직전 리포트(5/12) 이후 27거래일 동안 NAV가 또 한 번 비대칭적으로 확장됐다. 5/12 시점 흥국증권 NAV 모델은 삼성전자 285,000원을 입력 변수로 한 892,000원/주였는데, 6…
2026년 05월
2026-05-12 15:23업데이트의견·TP 변경당시가 452,000원 → 현재 -39.5%
5/11 트리플 펀치가 NAV를 다시 깨웠다
매수 · TP 470,000원 → 530,000원 ▲ · 직전 업데이트(5/9)에서 TP를 425,000원에서 470,000원으로 상향한 사흘 만에, 5월 11일 단 하루에 두 개의 정성적·정량적 변수가 동시에 매겨졌다. 정성적으로는 같은 날 압구정 4구…
2026-05-09 02:29업데이트의견·TP 변경당시가 422,500원 → 현재 -35.3%
하나가 외친 60만원의 메아리
매수 · TP 425,000원 → 470,000원 ▲ · 이전 업데이트(5/6)에서 TP를 400,000원에서 425,000원으로 상향한 지 사흘 만에, 주가가 지난 금요일(5/8) 4.32% 추가 상승하며 422,500원으로 마감해 사실상 직전 TP를 …
2026-05-06 19:45업데이트의견·TP 변경당시가 375,500원 → 현재 -27.2%
칠천피의 그림자가 비춘 NAV
매수 · TP 400,000원 → 425,000원 ▲ · 이전 리포트(4/10) 이후 4주간 두 개의 굵직한 변수가 등장했다. 첫째, 4월 29일 1Q26 실적 발표에서 매출 10.47조원·영업이익 7,204억원을 기록했는데, 컨센서스 영업이익 7,800…
2026년 04월
2026-04-10 08:42업데이트당시가 300,000원 → 현재 -8.8%
자사주 소각 완료·SMR FID 승인·바이오 고성장
매수 · TP 400,000원 · 삼성물산은 이전 리포트(3/14) 이후 4주간 세 가지 핵심 변화를 겪었다. 첫째, 3월 중 보유 자사주 보통주 780만7,563주(지분율 4.6%, 약 2.33조원 상당)를 전량 소각 완료하면서 …
2026년 03월
2026-03-14 14:52커버리지 개시의견·TP 변경당시가 280,500원 → 현재 -2.5%
원전 금수저의 삼중 레버리지
- → 매수 · TP 400,000원 · 삼성물산은 건설·상사·패션·리조트 4대 사업부문을 영위하면서 삼성바이오로직스(43.1%), 삼성전자(5.01%), 삼성생명(19.3%) 등 핵심 계열사 지분을 보유한 삼성그룹의 사실상 지주회사다. …